BTC đang mài đáy ngắn hạn, tích lũy chờ bứt phá; HYPE đối mặt thử thách then chốt với ba tầng hỗ trợ | Phân tích đặc biệt

Thị trường tiền mã hóa tuần trước bị dẫn dắt bởi các thông tin thị trường.

Ngày 4 tháng 11, thông tin về bầu cử giữa nhiệm kỳ đã châm ngòi cho tâm lý thị trường, Bitcoin tăng mạnh 3,92% với khối lượng lớn trong một ngày, vượt qua mốc 80.000 USD; tuy nhiên chỉ một ngày sau đó, chứng khoán Mỹ lao dốc khiến các tài sản rủi ro đồng loạt thoái lui, giá coin giảm 5,48% với khối lượng lớn trong một ngày, chạm mức thấp nhất trong phiên khoảng 75.222 USD, lập đáy mới kể từ đợt điều chỉnh ngày 21 tháng 9, chỉ số sợ hãi có lúc tiến gần 25. Từ hưng phấn đến hoảng loạn, chỉ mất đúng một phiên giao dịch.

HYPE cũng không thoát khỏi số phận tương tự. Chịu tác động lan tỏa từ đợt giảm hệ thống của chứng khoán Mỹ, HYPE kết thúc tuần bằng một cây nến đỏ lớn với mức giảm 15,19%, xóa sạch toàn bộ mức tăng của tuần trước đó, giá quay về vùng mốc 75 USD.

Sau những biến động dữ dội, câu hỏi mà thị trường quan tâm nhất là: đợt "chớp nhoáng một ngày" này liệu có làm thay đổi cấu trúc kỹ thuật vốn có? Đợt điều chỉnh của Bitcoin còn kéo dài bao lâu? Xu hướng tăng của HYPE còn có thể trụ vững?

Trong bài nhận định tuần này, chúng tôi tiếp tục áp dụng "Phương pháp xác nhận đường trung bình 52 tuần", lý thuyết sóng, hệ thống đường trung bình, tỷ lệ vàng và mô hình định lượng "Dải Thế Giới" để phân tích từng bước tính chất xu hướng, cấu trúc diễn biến và chiến lược giao dịch trong tuần của Bitcoin và HYPE.

Tóm tắt quan điểm giao dịch cốt lõi tuần này:

• Đánh giá tính chất xu hướng thị trường hiện tại của Bitcoin (chi tiết xem phần một)

• Phân tích cấu trúc diễn biến khung ngày của Bitcoin (chi tiết xem phần hai)

• Dự báo thị trường Bitcoin tuần này và chiến lược giao dịch trung, ngắn hạn (chi tiết xem phần ba)

• Phân tích cấu trúc diễn biến khung ngày của HYPE (chi tiết xem phần bốn)

• Dự báo thị trường HYPE tuần này và chiến lược giao dịch ngắn hạn (chi tiết xem phần năm)

1. Đánh giá tính chất xu hướng thị trường hiện tại của Bitcoin

Trong hai bài nhận định tuần công bố ngày 31 tháng 8 và ngày 12 tháng 10, chúng tôi đã đưa ra đánh giá về tính xu hướng của thị trường tại thời điểm đó dựa trên ba nguyên tắc định lượng của "Phương pháp xác nhận đường trung bình 52 tuần" do chúng tôi tự xây dựng. Tính đến hiện tại, thị trường đã vận hành thêm gần 4 tuần, trong 4 tuần này bảng giá đã có những thay đổi gì? Bài viết này sẽ áp dụng cùng bộ quy tắc định lượng để đánh giá lại tính xu hướng hiện tại.

Hình 1 Biểu đồ nến tuần Bitcoin

1. Đặc điểm bảng giá dưới khung tuần (như Hình 1)

① Giá đã đứng trên đường trung bình 52 tuần liên tục tám tuần

Kể từ khi đóng nến tuần ngày 14 tháng 9, giá coin đã liên tục tám tuần phá vỡ thành công và đứng trên đường trung bình 52 tuần (màu trắng xanh), cơ bản thỏa mãn "Nguyên tắc phá vỡ giá" của quy tắc định lượng.

② Đỉnh giai đoạn đã xuất hiện, quá trình xác nhận hồi kiểm đã diễn ra năm tuần

Giá coin chạm mức cao nhất giai đoạn 87.399 USD vào ngày 21 tháng 9, và ghi nhận đỉnh đóng nến tuần giai đoạn 86.515 USD vào ngày 28 tháng 9. Sau đó, bảng giá liên tục thoái lui từ đỉnh, vận hành diễn biến xác nhận hồi kiểm, đến nay đã kéo dài năm tuần.

③ Đường trung bình 52 tuần vẫn đi xuống, giá quay lại kiểm tra vùng quanh đường trung bình.

Hiện tại đường trung bình 52 tuần nằm quanh 76.110 USD, hướng vẫn đi xuống. Giá đóng cửa tuần trước khoảng 74.900 USD, đóng quanh đường trung bình 52 tuần.

2. Tóm lại, dựa trên diễn biến thị trường hiện tại, chúng tôi đưa ra bốn kết luận sau:

① "Nguyên tắc phá vỡ giá" đã được thỏa mãn, quá trình chuyển tiếp gấu-sang-bò đã bắt đầu.

Diễn biến thị trường hiện tại đã thỏa mãn "Nguyên tắc phá vỡ giá" trong quy tắc định lượng, đang ở giai đoạn chuyển tiếp từ "thị trường gấu" sang "thị trường bò". Cần nhấn mạnh, chuyển tiếp không đồng nghĩa với xác nhận. Việc có thực sự hoàn thành chuyển đổi hay không phụ thuộc vào việc hai điều kiện tiếp theo có đạt được hay không.

② Quá trình hồi kiểm chưa phát ra tín hiệu xác nhận thành công

Tính đến khi đóng nến tuần trước, dù giá coin đã hồi kiểm về quanh đường trung bình 52 tuần, nhưng tín hiệu xác nhận hồi kiểm vẫn chưa phát ra.

③ Đường trung bình 52 tuần chưa đi ngang

Hiện tại đường trung bình 52 tuần vẫn đang trong giai đoạn đi xuống, chưa bước vào "giai đoạn đi ngang" theo yêu cầu của quy tắc định lượng.

④ Kết luận: Đợt phục hồi này vẫn là phục hồi sau bán tháo quá mức

Đợt phục hồi khởi phát từ đáy 57.820 USD ngày 1 tháng 7 của giá coin, tính đến hiện tại vẫn nên được xác định là diễn biến phục hồi sau bán tháo quá mức, chưa đủ để xác nhận thị trường bò đã hình thành.

3. Theo dõi thời gian tới: Hai cửa ải được xác minh như thế nào?

① Quan sát liệu giá có thể nhận được hỗ trợ quanh đường trung bình 52 tuần (hiện khoảng 76.110 USD) và ổn định đi lên. Đây là vấn đề then chốt nhất trong ngắn hạn.

② Quan sát sự thay đổi độ dốc của đường trung bình 52 tuần, khi nào chuyển từ đi xuống sang đi ngang và thậm chí hướng lên. Đây là chìa khóa cuối cùng để xác nhận thị trường bò.

Phụ lục: Ba nguyên tắc định lượng của "Phương pháp xác nhận đường trung bình 52 tuần".

Thứ nhất, Nguyên tắc phá vỡ giá (gấu chuyển bò): Giá đóng nến tuần phá vỡ đường trung bình 52 tuần, và liên tục 2-3 tuần đứng vững trên đường trung bình đó; nếu chỉ xuyên qua trong một tuần rồi thoái lui ngay, thì coi là phá vỡ giả.

Thứ hai, Nguyên tắc xác nhận hồi kiểm: Sau khi giá coin vận hành liên tục trên đường trung bình 52 tuần một thời gian (thường trên 5 tuần), nên xuất hiện một diễn biến hồi kiểm xác nhận, để nâng cao hơn nữa tính hiệu lực của việc phá vỡ.

Thứ ba, Nguyên tắc xác nhận thị trường bò: Giá vận hành liên tục trên đường trung bình 52 tuần, và độ dốc của đường trung bình quay đầu hướng lên.

2. Phân tích cấu trúc diễn biến khung ngày của Bitcoin

Thị trường tuần trước bị chi phối bởi thông tin thị trường, liên tục hai phiên giao dịch diễn ra đảo chiều cực đoan. Ngày 4 tháng 11, thông tin bầu cử giữa nhiệm kỳ kích thích giá coin tăng mạnh 3,92% với khối lượng lớn, biên độ đạt 7,1%, trong ngày vượt mốc 80.000 USD; chỉ một ngày sau đó, chứng khoán Mỹ lao dốc kéo giá coin giảm 5,48% với khối lượng lớn, biên độ khoảng 7,01%, trong phiên chạm mức thấp nhất kể từ đợt điều chỉnh ngày 21 tháng 9 khoảng 75.222 USD, chỉ số sợ hãi có lúc tiến gần 25.

Hình 2 Biểu đồ nến ngày Bitcoin

1. Nhìn lại: Nhận định kỳ trước đã được xác minh

Trong nhận định tuần trước, chúng tôi đưa ra kết luận rõ ràng: đợt điều chỉnh khởi phát từ ngày 21 tháng 9 đã bước vào vùng đáy, sau khi phục hồi ngắn hạn có thể xuất hiện tạo đáy lần hai, thậm chí nếu phá vỡ đáy gần đây (khoảng 76.265 USD), thì việc sóng điều chỉnh ⅰ khung ngày kết thúc quanh 75.000 USD cũng là sự kiện có xác suất lớn, vị trí này không cần hoảng loạn. Diễn biến thực tế đã xác minh điều này. Dù nhiễu động thông tin khiến giá coin xuyên qua hỗ trợ 75.000 USD, nhưng giá coin tuần trước vẫn đóng quanh 75.000 USD, cho thấy lực đỡ mua tại vị trí này khá mạnh.

2. Cấu trúc: Bốn tín hiệu nhìn diễn biến hiện tại (như Hình 2)

① Kênh chưa bị phá vỡ

Giá coin vẫn vận hành theo kênh giảm giá vốn có. Đường dưới của kênh được nối từ hai đáy ngày 24 tháng 9 và ngày 8 tháng 10, đường trên lấy đỉnh ngày 5 tháng 10 làm chuẩn để vẽ đường song song. Sau biến động dữ dội tuần trước, giá vẫn nằm trong kênh. Xu hướng ngắn hạn chưa thấy lệch khỏi.

② Điểm giao cắt giá đã bị thất thủ

Giá coin đã phá vỡ hỗ trợ là điểm giao cắt (khoảng 77.200 USD) của hai đường trung bình quan trọng (đường trắng, đường đỏ), nhưng hiện tại giá vẫn bám sát đường trung bình đỏ, chưa hoàn thành việc thoát khỏi "lực ràng buộc" của đường trung bình này.

③ Mức phân chia 0,382 vẫn hiệu lực

Dựa trên mức tăng năm sóng giai đoạn trước, ba mức tỷ lệ vàng của đợt điều chỉnh này lần lượt là: 76.130 USD (0,382), 72.610 USD (0,5) và 69.120 USD (0,618). Hiện tại giá coin chưa phá vỡ hiệu lực 76.130 USD, và mức hỗ trợ thứ hai bên dưới (72.610 USD) có lực mạnh hơn.

④ Thị trường bước vào giai đoạn mài đáy, phục hồi có thể bùng phát bất cứ lúc nào

Miễn là tuần này không xuất hiện thông tin tiêu cực bên ngoài mới, giá coin có triển vọng tiêu hóa áp lực bán ngày 5 tháng 11 bằng cách đi ngang, dần chuyển sang giai đoạn mài đáy, trong thời gian đó không loại trừ diễn biến "một kim dò đáy". Đợt điều chỉnh này đã kéo dài 48 phiên giao dịch, chiều thời gian và không gian cơ bản đã đến mức. Thông tin bên ngoài chỉ ảnh hưởng đến nhịp điệu thị trường, nhưng không thay đổi hướng đi, thị trường cuối cùng sẽ quay về quy luật vận hành của chính nó. Sóng ⅱ phục hồi có thể đến muộn, nhưng sẽ không vắng mặt.

3. Điều chỉnh dưới khung ba sóng

① Sóng ⅰ (sóng điều chỉnh): từ ngày 21 tháng 9 đến nay

• Vị trí khởi phát: 87.399 USD

• Đã vận hành 48 phiên giao dịch (vẫn đang tiếp diễn)

• Mức giảm lớn nhất