Đúng một cách đáng ngạc nhiên: Giải thích chi tiết về SAAS cam kết Ethereum, sự lựa chọn hợp lý về bảo mật và thu nhập

Tiêu đề ban đầu:Tiêu đề ban đầu:

Đứng lên một cách đáng ngạc nhiên: Đặt cược cam kết Ethereum như một dịch vụ - Một lựa chọn hợp lý cho sự an toàn và thu nhập

Bài viết gốc của @darkforest_lian

Sự phát triển của Công cụ phái sinh đặt cược lỏng Ethereum (LSD) đang rất phát triển. Đối với những người chơi tiền điện tử nói chung, việc tham gia vào LSD thực sự là đủ, nhưng họ chưa hiểu sâu về logic cơ bản và việc triển khai bảo mật khi tham gia đặt cược. Một số lượng lớn người dùng lựa chọn LSD đã gây ra nguy cơ tập trung hóa Ethereum, đây thực sự là mối đe dọa lớn đối với toàn bộ hệ sinh thái Ethereum.

Phân cấp không phải là vấn đề của nhóm mà là sự lựa chọn hợp lý của mỗi người dùng dựa trên lợi ích riêng của họ. Và tôi muốn nói rằng Đặt cược với tư cách là một dịch vụ là một phương thức cam kết Ethereum giúp cân bằng giữa bảo mật và thu nhập vì lợi ích của chính bạn.

Đặt cược dưới dạng dịch vụ (sau đây gọi là SAAS) là một phương thức cam kết phù hợp với người dùng có quy mô vốn trên trung bình để tham gia, nhưng có rất ít thông tin trên toàn bộ mạng, dù bằng tiếng Trung hay tiếng Anh và số lượng lớn người dùng những người có thể đủ điều kiện tham gia SAAS đã bị mất.So với LSD, đặc điểm lớn nhất của phương pháp này là tính bảo mật cao hơn, ít tin tưởng hơn vào bên thứ ba, chi phí thấp và có thể có thu nhập cao hơn. Những người chơi tiền điện tử nắm giữ hơn 32 ETH nên nghiêm túc xem xét phương pháp này.

Dựa trên kinh nghiệm của bản thân, khi nghiên cứu về lộ trình đặt cược Ethereum, tôi luôn tự hỏi bản thân xem điều gì là quan trọng nhất. Sau khi tra hỏi trái tim mình hàng nghìn lần, tôi vẫn tin rằng với tư cách là một quyết định đầu tư kéo dài hơn vài năm và thậm chí có thể được sử dụng như một nguồn thu nhập thụ động suốt đời, thì sự an toàn của tài sản chắc chắn là điều đầu tiên. Từ góc độ này, LSD không mang lại cho tôi đủ cảm giác an toàn.

Theo bài viết kinh điển của @0x todd Bắt đầu từ đặt cược, 4 cách để kiểm soát mạng Ethereum

• solo home staking

• staking as a service

Chỉ có hai phương pháp đặt cược đáp ứng được nhu cầu này.

Đối với hầu hết những người bình thường, họ không có đủ công nghệ hoặc năng lượng để tự chạy các nút, vì vậy mặc dù solo là hình thức phi tập trung nhất và tương đối không có tổn thất chi phí trung gian và hoa hồng, nhưng nó quá khó và sẽ không được thảo luận ở đây.

Bài viết này tập trung vào phương pháp đặt cược như một dịch vụ. Trong tiếng Anh đơn giản, SAAS có nghĩa là bạn cung cấp tiền—32 ether, nhà điều hành nút cung cấp công nghệ (phần mềm và phần cứng) và hai bạn hợp tác để tham gia cam kết.

SAAS không phải là một khái niệm quen thuộc với hầu hết người dùng Ethereum, ngay cả những nhà phát triển defi cấp cao, bởi vì hầu hết tất cả các token thanh khoản được cam kết của Ethereum (LST) trong defi là hai phương thức cam kết khác được gộp chung và giao dịch tập trung. Các công cụ phái sinh được cam kết bao gồm stETH của lido nổi tiếng, rETH của rocketpool, sfrxETH của FRAX, v.v. Chúng chiếm một lượng lớn khối lượng giao dịch và TVL trong nhiều DEX khác nhau và sau này lấy cbETH của coinbase và BETH của Binance làm đại diện.Hai phương pháp đặt cược sau, mặc dù khác nhau về mức độ phân quyền,Nhưng có một điều giống nhau, đó là người cầm cố không thể tự mình kiểm soát hai chìa khóa xác minh và rút tiền Ethereum POS,

Vì vậy, bạn phải lựa chọn tin tưởng rằng bên thứ ba sẽ không làm điều ác. Về việc niềm tin của bạn có sụp đổ hay không, bạn sẽ chỉ biết điều đó vào ngày xảy ra tai nạn. Suy cho cùng, tôi đã ở trong giới tiền tệ được 10 năm và đã chứng kiến ​​đủ thứ đẫm máu.

Nếu nhìn vào chu kỳ vài thập kỷ tới, chắc chắn sẽ có những sự kiện thiên nga đen lớn hơn nên không có gì quan trọng hơn việc kiểm soát vận mệnh của chính mình.

Những quyết định đầu tư may mắn thường dẫn đến thất bại hoàn toàn và chỉ cần một lần thất bại cũng có thể hủy hoại cuộc đời bạn.

Nếu bạn đồng tình với quan điểm trên thì hãy theo dõi tôi để tìm hiểu thêm về phương thức cầm cố của SAAS. Cho phép bản thân thực sự kiểm soát tài sản của mình.

Trang web chính thức của Ethereum đánh giá phương thức cam kết của SAAS từ các khía cạnh sau:

1. Nguồn mở

Mã khóa là nguồn mở 100% và có sẵn cho công chúng, miễn phí phân nhánh và sử dụng.

2. Kiểm toán

Mã quan trọng đã được kiểm tra chính thức và kết quả kiểm tra đã được công bố và cung cấp cho công chúng.

3. Tiền thưởng lỗi

Tiền thưởng lỗi công khai được đặt trên mã quan trọng để thưởng cho người dùng báo cáo hoặc sửa các lỗ hổng bảo mật một cách an toàn.

4. Thi thực hành

Dịch vụ này đã được cung cấp cho công chúng và được sử dụng trong một khoảng thời gian nhất định. Trong số đó, tốt hơn hết bạn nên chạy trên một năm.

5. Không được phép

Người dùng không cần bất kỳ sự cho phép đặc biệt nào, đăng ký tài khoản hoặc xác minh KYC để tham gia dịch vụ.

6. Thiết bị đầu cuối dịch vụ khách hàng đa dạng

Nhà cung cấp dịch vụ không được chạy quá 50% tổng số trình xác thực với đa số khách hàng là trình xác thực. Chỉ số này tốt nhất là nhỏ hơn 50%.

Người dùng giữ tất cả thông tin xác thực của người xác thực, bao gồm cả khóa ký và rút tiền.

Mặt khác,Mặt khác,

Chúng tôi cũng có thể đánh giá nhà điều hành nút nào ổn định và an toàn hơn dựa trên dữ liệu trong bảng xếp hạng của bảng cam kết Ethereum.

Từ góc độ của các nhà khai thác nút trên trang web, chúng ta có thể thấy rằng trên thị trường có các nhà khai thác nút quy mô lớn chính thống, thị phần của mỗi nhà khai thác nút không quá cao, hiện tại không ai trong số họ có thể vượt quá 3%. với lido trong đặt cược gộp. Cái chiếm ưu thế tương đối phi tập trung.

Ở đây tôi liệt kê việc thực hiện một số toán tử nút tương đối lớn theo sáu chỉ báo.

Tuy nhiên, sáu khía cạnh này quá chung chung và không có nhiều ý nghĩa hướng dẫn cho việc lựa chọn của người dùng. Ví dụ, rất khó để đánh giá liệu một giao thức có phải là nguồn mở hoàn toàn hay không, anh ta chỉ có thể đưa một số thành phần của giao thức lên github và rất khó để biết liệu mã lõi có phải là mã nguồn mở hay không.

Ngoài ra, đối với hai khóa, đặc biệt là khóa xác minh mà bên giao thức cần giữ, mỗi nhà khai thác nút là khác nhau, đây thực chất là một bài kiểm tra về nhận thức và việc thực hiện bảo mật của họ. Dữ liệu về lido trong một bài viết có thể cho thấy sự khác biệt này từ một phía

Vì vậy, tôi nghĩ việc đánh giá hợp lý hơn về các nhà khai thác nút nên được thực hiện từ các khía cạnh sau:

danh hiệu cấp một

1/ Bảo mậtĐối với phương thức cầm cố của SAAS, việc giám sát khóa rút tiền hoàn toàn là việc của riêng bạn. Miễn là bạn đảm bảo rằng khóa riêng của địa chỉ rút tiền của bạn không bị rò rỉ, không ai có thể lấy đi số Ethereum đã cam kết của bạn.

Điều này hoàn toàn khác với LSD, người vận hành nút hoàn toàn không tham gia nên có thể gọi là tự quản lý.

Khóa còn lại, khóa xác minh, là nơi người vận hành nút có thể sử dụng các khái niệm bảo mật và phương thức thực thi của riêng họ.Về vấn đề này, một bài viết của Người chứng thực điều hành nút đã thảo luận rất chi tiết về cách bảo vệ phương tiện kỹ thuật của khóa xác minh. (）

Bài báo gốc

Nói một cách đơn giản, khóa xác minh đang ở tình thế tiến thoái lưỡng nan, mặc dù bản thân khóa xác minh không thể truy cập vào tiền nhưng nếu kẻ tấn công lấy được nó, các cuộc tấn công gián tiếp như tống tiền có thể xảy ra hoặc các cuộc tấn công phá hoại trực tiếp sẽ khiến người dùng bị tịch thu. tiền, vì vậy an ninh là rất quan trọng.

Đồng thời, khóa xác minh cần phải luôn có thể truy cập được: người xác thực cần ký nhiều tin nhắn mỗi kỷ nguyên (khoảng 6,5 phút). Do đó, yêu cầu truy cập vào khóa xác minh cũng rất cao.

Nói chung, chúng ta có thể có bảo mật hoặc khả năng tiếp cận, nhưng không thể có cả hai. Đây là vấn đề nan giải mà người vận hành nút cần giải quyết khi xác minh khóa.

Ngoài ra, toàn bộ hệ thống bảo mật cũng có tính bất đối xứng cao.Ngoài ra, toàn bộ hệ thống bảo mật cũng có tính bất đối xứng cao. Kẻ tấn công chỉ cần ký một tin nhắn tùy ý để đạt được mục tiêu thỏa hiệp, trong khi mục tiêu của người dùng là kiên trì.

Nói cách khác, kẻ tấn công chỉ phải thắng một lần, nhưng lần nào người dùng cũng phải thắng.

Do đó, một cách tương đối tốt để bảo vệ khóa của trình xác thực là chồng lên lớp bảo vệ an ninh này đến lớp khác trên cơ sở khóa lưu trữ văn bản gốc cục bộ nhất, để đạt được sự cân bằng giữa chi phí và lợi ích. Các công nghệ bao gồm cụm mật khẩu từ xa, người ký từ xa, ký ngưỡng và tạo khóa phân tán. Tôi rất ngạc nhiên trước sự chồng chất của các công nghệ bảo mật từng lớp. Các đối tác quan tâm có thể tìm hiểu thêm về các bài viết nêu trên.

Hiệu quả cuối cùng là từ chối các lỗi máy chủ một điểm và thực hiện chữ ký ngưỡng thông qua công nghệ DKG. Nếu một trong các máy chủ bị hỏng sẽ không có điểm yếu vĩnh viễn. Thông qua quá trình khóa lại, các khóa bị đánh cắp của kẻ tấn công sẽ không thể sử dụng được .Một bài viết khác tôi nghĩ tất cả người dùng liên quan đến SAAS nên biếtbài báo

• Attestant

• Cryptomanufaktur

• Certus one

• P2P.org

• Stakely

• Staking facilities

Trong số đó, có thể tìm thấy một số nhà khai thác nút trong rating.network và hiệu suất của họ thực sự rất tốt, xếp hạng hiệu quả (ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ) tương đối cao và chưa bao giờ có sự cắt giảm trong lịch sử.

danh hiệu cấp một

Hai/ Thu nhậpBởi vì khi nhà điều hành nút có thể đảm bảo tính bảo mật của khóa xác minh và có cơ chế đảm bảo rằng thông báo chính xác được đưa ra kịp thời và hiệu quả thì lợi ích của bạn đương nhiên sẽ được đảm bảo. Ngoài ra, tôi nghĩ có ba số liệu chính giúp bạn chọn toán tử nút mang lại lợi nhuận tốt nhất.

tiêu đề phụ

1. Đánh giá hiệu quảThông thường chỉ báo chính để người dùng chọn toán tử nút là APR. Tuy nhiên, bạn sẽ truy vấn từng nhà cung cấp dịch vụ để biết thu nhập APR theo thời gian,Do cấu trúc phần thưởng phức tạp của Ethereum (APR hàng tháng hoặc thậm chí hàng quý phụ thuộc nhiều vào nhiều biến ngẫu nhiên,

chẳng hạn như số khối được tạo hoặc MEV bị rút và nó không phản ánh hiệu suất thực sự của nhà điều hành), tốt hơn là nên so sánh các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược theo xếp hạng tính hợp lệ của trình xác thực thay vì APR.Tôi đã đề cập đến chỉ số này trong bài viết trướcBách khoa toàn thư về các chỉ số kỹ thuật cam kết Ethereum - Một bài viết dạy bạn hiểu về Ethereum Pledge Kanban được xếp hạng.mạng

được giải thích chi tiết.

Về lâu dài, xếp hạng hiệu quả của người xác thực là một yếu tố dự báo tốt về APR, vì nó đo lường mức độ người xác nhận thực hiện nhiệm vụ của mình. Nếu người xác nhận không bỏ lỡ khối bằng chứng, nó có hiệu lực 100% và nhận được 100% tất cả các phần thưởng có thể có.

Đối với một số công ty có thị phần tương đối cao, sự khác biệt giữa xếp hạng hiệu quả cao nhất và thấp nhất của khung thời gian được kéo dài có thể là một điểm phần trăm. Tuy nhiên, có vẻ như dưới sự can thiệp của thu nhập ngẫu nhiên, sự đóng góp vào APR là không đáng kể. Tuy nhiên, bạn cũng nên chọn nhà điều hành nút có xếp hạng hiệu quả cao hơn, bạn không thể sai được.

Để so sánh, xếp hạng hiệu quả của các dự án loại LSD trong cùng thời kỳ nhìn chung không quá lý tưởng.Một điểm thú vị khác là stakefish, allnodes, P2P.ORG, lò nung, v.v., những nhà khai thác nút lớn này cũng đang tham gia vào các nhà khai thác nút lido hoặc rocketpool, vì vậy,Nếu bạn không quan tâm quá nhiều đến tính thanh khoản của Ethereum đã cam kết và khả năng kết hợp của defi, hoặc chỉ để tránh nợ tiền và mất chip, bạn có thể chọn giao thức giống như giao thức LSD với điều kiện là bạn có khóa riêng. toán tử nút,

Tóm lại, việc sử dụng một nhà điều hành nút đáng tin cậy không chỉ có thể giảm thiểu rủi ro mà còn tăng lợi nhuận.

tiêu đề phụ

2. MEV rút thu nhậpSố lượng chuyển tiếp MEV mà nhà điều hành nút có quyền truy cập sẽ ảnh hưởng đến doanh thu MEV mà bạn có thể kiếm được.Hiện tại có 10 đường trục MEV đang hoạt động. Nếu người xác thực kết nối với mỗi rơle, nó sẽ nhận được nhiều giá thầu hơn và có thể chọn giá thầu có giá trị nhất, dẫn đến phần thưởng MEV cao hơn.

Trong xếp hạng, chúng ta có thể thấy rằng biểu đồ của các nhà khai thác nút lớn nhất trong cột PHÂN PHỐI KHÔNG GIAN KHỐI gần như giống nhau. Hầu hết tất cả các khối đều được chuyển tiếp thông qua MEV-boost, có thể tối đa hóa việc khai thác giá trị MEV và cải thiện thu nhập APR.

Từ giao diện cảnh quan chuyển tiếp được xếp hạng, chúng ta có thể thấy tầm quan trọng của việc cải thiện doanh thu của mình thông qua chuyển tiếp MEV.

Trong 30 ngày qua, phần thưởng của lớp đồng thuận không quan trọng khi không sử dụng MEV-BOOST, hầu như không có sự khác biệt, nhưng phần thưởng của lớp thực thi, sử dụng MEV-BOOST có thể tăng phần thưởng lên gần 4 lần. Sự khác biệt này không đáng kể trong tháng gần đây do phí gas sụt giảm. Vào tháng 4, việc sử dụng MEV-BOOST thậm chí còn tăng phần thưởng của lớp thực thi lên hơn 10 lần, đây chính là vai trò của MEV trong việc tăng thu nhập stake APR.

Nhân tiện, hãy phổ biến mười dự án theo dõi MEV RELAY hiện đang hoạt động, một số dự án đã phát hành tiền xu, nhưng hầu hết trong số đó chưa phát hành tiền xu. Nhưng... dự án trên đường đua này dường như không thu được nhiều lợi nhuận và vẫn còn rất tốn kém.

tiêu đề phụ

3. ChémViệc chém quy mô nhỏ thông thường không có tác động và tổn thất nghiêm trọng đối với cá nhân đã cam kết và toàn bộ hệ sinh thái Ethereum. Nếu chỉ có 1, 100 hoặc thậm chí 1.000 người xác nhận bị chém trong vòng 36 ngày, hình phạt sẽ bằng 0 ETH. Tuy nhiên, nếu số lượng trình xác thực bị cắt tăng lên khoảng 1,1% trong số tất cả các trình xác thực (hiện tại là 6,4k), hình phạt này sẽ trở thành 1 ETH và cứ thêm 1,1% trình xác thực bị cắt là 1 ETH.Vì vậy, nếu 1/3 mạng bị chém, hình phạt sẽ bù đắp toàn bộ số tiền đặt cược (32 ETH).

Chúng ta có thể so sánh dữ liệu về sự kiện chém của một số nhà khai thác nút SAAS hàng đầu và một số dự án LSD hàng đầu. Hầu hết SAAS đã hoạt động được một thời gian dài và thời gian hoạt động của coinbase và rocketpool trong LSD không quá dài, nhưng từ dữ liệu cắt giảm, SAAS rõ ràng là tốt hơn so với stake.us nói chung.

Mô tả hình ảnh

So sánh dữ liệu cắt giảm LSD và SAASHiện tại, khách hàng của lớp đồng thuận về cơ bản bị thống trị bởi hai khách hàng, Prysm và Lighthouse chiếm tổng cộng 74%, và khách hàng của lớp thực thi thậm chí còn chiếm ưu thế hơn. Có thể nói rằng bất kỳ lỗi nào trong số này đều nghiêm trọng. chúng có thể khiến Ethereum POS gặp sự cố. Đã xảy ra sự cố tịch thu nghiêm trọng. Do đó, đối với những người đặt cược cá nhân, điều rất quan trọng là chọn các nhà khai thác nút có sự đa dạng về khách hàng, đặc biệt là các nhà khai thác nút có khách hàng thiểu số (khách hàng nhỏ), điều này có thể cứu sống trong thời kỳ khủng hoảng.

danh hiệu cấp một

Ba / chi phíNếu đặt cược Ethereum là một khoản đầu tư dài hạn đối với bạn, việc chọn phương thức đặt cược với mức phí thấp hơn có ý nghĩa rất lớn để tăng thu nhập của bạn trong một thời gian dài.

Điểm này cũng tương tự như việc bạn đầu tư vào việc lựa chọn quỹ quản lý tích cực và quỹ chỉ số thụ động, tôi tin rằng các nhà đầu tư trưởng thành có thể hiểu được điều này.

Vì hầu hết các nhà khai thác nút SAAS đều nhắm đến khách hàng tổ chức hoặc kết nối trực tiếp với các dự án LSD nên tôi chỉ tìm thấy một số nhà khai thác nút mà các cá nhân có thể tham gia. Một số nhà khai thác nút mà bạn có thể thương lượng với anh ta về mức phí, chẳng hạn như P2P.ORG chỉ cung cấp một Tỷ lệ 5% dành cho khách hàng lớn có trên 10 người xác nhận, nếu so sánh với tỷ lệ 25% cbETH của coinbase thì có thể nói là khá hấp dẫn.Cấu trúc phí của stakefish cũng rất khác nhau, không yêu cầu doanh thu của lớp đồng thuận, miễn là bạn nhận được 25% doanh thu của lớp thực thi,Theo tôi, phương thức tính phí này khá thông minh, vì với sự gia tăng của người cầm cố, thu nhập của lớp đồng thuận sẽ tiếp tục giảm.

Khi thị trường tăng giá bắt đầu, việc tăng phí ưu tiên và thu nhập MEV trong phí gas sẽ làm tăng đáng kể phần thưởng của lớp thực thi và do đó, stakefish có thể thu được lợi ích lớn hơn.

Nhìn chung, chi phí của Allnodes là rẻ nhất. Gói nâng cao được tính theo giá Ethereum hiện tại là 1900$ và phí hàng năm chỉ bằng 4% thu nhập. Một điều tôi thích là phí được tính bằng Đô la Mỹ, vì vậy nếu Ethereum trong tương lai Nếu giá của Fangfang tăng mạnh, phí của các nhà khai thác khác sẽ rất cao.

danh hiệu cấp một

Bốn/khả năng hoạt động

Bạn cần phải tự mình tạo ra các bản ghi nhớ của trình xác thực khi tham gia đặt cược với hầu hết các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược, về cơ bản họ sẽ cung cấp hai phương thức, một là công cụ chính thức của Ethereum, hai là công cụ của riêng bạn. . Lưu và tạo hai tệp .json, kho khóa và tiền gửi. Lưu ý rằng bạn cần giữ bản ghi nhớ cẩn thận. Nếu làm mất nó, bạn sẽ không thể bắt đầu yêu cầu rút tiền và Ethereum của bạn sẽ được cầm cố vĩnh viễn.

Thao tác trên gây căng thẳng tâm lý cho những người mới tham gia đặt cược, tuy không phức tạp nhưng nên thực hành thêm trước khi thực hiện thao tác thực tế, bạn cũng có thể vận hành nó trên mạng thử nghiệm Goerli. Một số nhà cung cấp dịch vụ cam kết cũng đã chuẩn bị chu đáo các kế hoạch cam kết đơn giản hơn, chẳng hạn như phương thức cam kết NFT của stakefish và P2P.ORG cũng có thể cam kết chỉ bằng một cú nhấp chuột mà không cần quá nhiều thao tác. Nhưng sự thuận tiện trong hoạt động sẽ phải trả giá nhất định. Địa chỉ rút tiền cam kết NFT của stakefish không phải là địa chỉ của chính bạn mà là địa chỉ hợp đồng trong danh sách trắng. P2P.ORG thay mặt bạn tạo và quản lý các khóa xác thực và bạn tự đưa ra lựa chọn trong việc cân bằng tính bảo mật và tính dễ sử dụng.

danh hiệu cấp một

Staking Rewardsdanh hiệu cấp một

Tóm tắt

Tóm tắt

Đây là một nghiên cứu đầu tư do tôi viết cho chính mình. Mặc dù lĩnh vực SAAS được Ethereum POS như LSD cam kết, nhưng mức độ phổ biến có thể nói là gấp đôi và rất ít người quan tâm đến nó. Nội dung tiếng Trung trong lĩnh vực này gần như bằng không. Nội dung tiếng Anh về cơ bản là tài liệu do chính bên dự án viết. Xét cho cùng, 32 ether không phải là ngưỡng thấp để tạo một nút, nhưng tôi tin rằng vẫn sẽ có những người có nhu cầu này. Ít nhất nếu các đối tác nhỏ tham gia LSD có thể hiểu rõ ràng các chỉ số hoạt động của các nhà khai thác nút cơ bản của dự án LSD, các phương pháp quản lý bảo mật, v.v., thì việc đầu tư vào dự án LSD cũng sẽ giúp ích rất nhiều.

Theo tôi, mọi nhà đầu tư tham gia Ethereum cần phải tiến hành từ tình hình thực tế của chính mình, đưa ra lựa chọn phù hợp với giá trị của chính mình và biết điều gì là quan trọng nhất đối với mình. Một lần nữa, phân cấp không phải là vấn đề của nhóm mà là sự lựa chọn hợp lý của mỗi người dùng dựa trên lợi ích riêng và tư duy độc lập của họ.

“Binh pháp Tôn Tử” nói: “Chiến binh dùng chính nghĩa để thắng bất ngờ”.