Điều gì đã xảy ra với các dự án mã hóa gặp phải sự giám sát trong những năm đó?
Trong những ngày gần đây, các biện pháp can thiệp thường xuyên theo quy định đã một lần nữa khiến thế giới mã hóa bị sốc.
CFTC buộc tội Binance cung cấp dịch vụ giao dịch phái sinh cho công dân Hoa Kỳ mà không được phép và không tuân thủ luật chống rửa tiền (AML) và các quy định về chống tài trợ khủng bố (ATF). Thật trùng hợp, cách đây không lâu, SEC cũng đã chính thức truy tố Sun Yuchen, người sáng lập Tron và là thành viên trong ủy ban cố vấn toàn cầu của Huobi, với cáo buộc bán chứng khoán trái phép, lừa đảo và thao túng thị trường.
Tất nhiên, việc các công ty tiền điện tử bị các cơ quan quản lý của Hoa Kỳ kiện không phải là điều mới mẻ. Những vụ việc tương tự đã xảy ra thường xuyên trong vài năm qua. Nhưng hầu hết các doanh nghiệp bị kiểm tra đã không đóng cửa dưới áp lực và trên thực tế, nhiều doanh nghiệp trong số đó vẫn tiếp tục hoạt động.
tiêu đề phụ
Dàn xếp tốt, tác động tối thiểu
Ngày phạt: Tháng 9 năm 2019
Cơ quan quản lý: GIÂY
Dự án: EOS
Kết quả: giải quyết 24 triệu đô la
Vào tháng 9 năm 2019, SEC đã đệ đơn khiếu nại Block.One, cáo buộc rằng Block.One đã cung cấp cho các nhà đầu tư thông tin sai lệch và gây hiểu lầm về EOS, đồng thời cáo buộc EOS là chứng khoán chưa đăng ký.
Ngay sau đó, vào ngày 23 tháng 9, SEC đã đạt được thỏa thuận với Block.one và Block.One đã đồng ý trả khoản phạt dân sự trị giá 24 triệu đô la. Và khoản tiền phạt này là không đáng kể đối với Block.one, công ty nắm giữ số tiền khổng lồ. Số tiền gây quỹ lên tới 4 tỷ mà mức phạt chỉ có 24 triệu, cộng đồng có câu đùa rằng “đây không phải phạt mà là động viên”.
Tác động của vụ kiện này có tác động rất lớn đến Block.one. Bởi vì việc giải quyết không chỉ có nghĩa là việc bán mã thông báo trước đó sẽ không còn bị trừng phạt, mà SEC cũng đã cấp cho Block.one một quyền miễn trừ quan trọng đối với hoạt động kinh doanh trong tương lai. Điều này có nghĩa là trong bối cảnh thời gian tại thời điểm đó, EOS đã tuân thủ quy định tương đối nhanh hơn so với các mã thông báo khác. Ít nhất là tại thời điểm phát hành mã thông báo, EOS không còn rủi ro quy định của SEC nữa.
Mô tả hình ảnh
(Về lâu dài, giá của EOS không tăng đáng kể sau khi thanh toán)
Nhưng thật không may, vì nhiều lý do, "Ethereum Killer" trước đây đã không đạt được sự phát triển đáng kể mặc dù được bảo vệ khỏi các cuộc "đình công" theo quy định.
Các trường hợp khác:
Vào tháng 3 năm 2021, Coinbase đã đạt được khoản thanh toán trị giá 6,5 triệu đô la với CFTC. Trước đây, CFTC đã cáo buộc Coinbase báo cáo không chính xác khối lượng giao dịch và thực hành “tự giao dịch”. Bị ảnh hưởng bởi sự cố này, Coinbase đã hoãn việc niêm yết dự kiến ban đầu từ tháng 3 sang tháng 4. Kể từ đó, Coinbase đã mở ra huyền thoại về giá cổ phiếu của mình và sự phát triển của nó không bị ảnh hưởng bởi sự cố này.
tiêu đề phụ
Không ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh chính, một số doanh nghiệp bị chặn
Ngày phạt: Tháng 2 năm 2023
Cơ quan quản lý: GIÂY
Dự án: Kraken
Kết quả: Dịch vụ đặt cược ngừng hoạt động
Vào tháng Hai năm nay, Kraken đã bị SEC điều tra. SEC cáo buộc Kraken cung cấp chứng khoán chưa đăng ký cho người dùng vì ETH cam kết các sản phẩm mà họ cung cấp cho người dùng là chứng khoán. Theo dõi cam kết ETH, Kraken cũng đã trở thành công ty mã hóa hàng đầu đầu tiên bị xử phạt.
Nhưng chẳng mấy chốc, chỉ sau vài ngày, tình hình đã có một bước tiến mới.
Vào ngày 9 tháng 2, SEC đã công bố một thỏa thuận với nền tảng giao dịch tiền điện tử Kraken. Kraken sẽ trả khoản tiền phạt 30 triệu đô la để giải quyết các khoản phí của SEC. Đồng thời, hai công ty con của Kraken sẽ ngay lập tức kết thúc dịch vụ đặt cược tiền điện tử của họ cho khách hàng Hoa Kỳ. Tiền gửi của người dùng sẽ được giải phóng sau khi “nâng cấp Thượng Hải” của mạng Ethereum có hiệu lực. Sau đó, các khách hàng Hoa Kỳ sẽ không thể thế chấp tài sản mới và Kraken sẽ thành lập một công ty con độc lập để cung cấp dịch vụ đặt cược cho các khách hàng không phải Hoa Kỳ.
Và trong vòng giám sát, thái độ đối với Kraken không nhất quán. Ủy viên SEC Hester Peirce đã đưa ra một tài liệu trên trang web chính thức của SEC, bày tỏ sự phản đối việc SEC đóng cửa dịch vụ cầm cố của Kraken tại Hoa Kỳ. Theo Peirce, "sử dụng các hành động thực thi để nói cho mọi người biết luật áp dụng cho một ngành mới nổi không phải là một cách hiệu quả hoặc công bằng để điều chỉnh". Peirce gọi các hành động thực thi như cách tiếp cận quy định là "gia trưởng và lười biếng" của SEC.
Dữ liệu của Dune cho thấy trước khi đóng cam kết, 1.233.696 ETH đã được cam kết thông qua trao đổi mã hóa Kraken, chiếm 7,42% tổng số ETH cam kết và thị phần khối lượng cam kết của nó đứng thứ ba.
Sau khi đóng cam kết, mặc dù Kraken mất đi mảng kinh doanh mới nổi này nhưng hoạt động chính vẫn không bị ảnh hưởng.
Các trường hợp khác:
Vào tháng 8 năm 2021, BitMEX đã đạt được thỏa thuận với Ủy ban giao dịch hàng hóa tương lai Hoa Kỳ (CFTC) và Mạng lưới thực thi tội phạm tài chính (FinCEN) và BitMEX đã đồng ý trả 100 triệu đô la để giải quyết các cáo buộc.
tiêu đề phụ
Đóng cửa hoàn toàn, dự án bị khai tử
Ngày phạt: tháng 10 năm 2019
Cơ quan quản lý: GIÂY
Dự án: Mạng mở Telegram
Kết quả: tắt hoàn tiền
Vào tháng 12 năm 2017, Telegram đã công bố dự án blockchain của riêng mình, Telegram Open Network (TON). Và đã công bố tiền điện tử GRAM lưu hành trên TON, với hy vọng thiết lập một mạng chuỗi khối có thể so sánh với Ethereum. Vào tháng 2 năm 2018, Telegram đã thông báo hoàn thành khoản tài trợ mã thông báo trị giá 850 triệu đô la. Vào tháng 3 cùng năm, nó tuyên bố hoàn thành vòng gây quỹ thứ hai trị giá 850 triệu đô la Mỹ. Hai vòng tài trợ có tổng trị giá 1,7 tỷ đô la Mỹ, lập kỷ lục mới về tài trợ thay cho dự án.
Vào tháng 10 năm 2019, SEC bất ngờ thông báo rằng họ sẽ có "hành động khẩn cấp và nhận lệnh cấm tạm thời" đối với hai thực thể đứng sau mạng TON. Nó cũng cáo buộc GRAM là chứng khoán chưa đăng ký và bán bất hợp pháp cho các nhà đầu tư Hoa Kỳ.
Cho đến nay, TON đã bắt đầu một quá trình xét xử lâu dài. Việc ra mắt mạng chính của TON cũng đã bị trì hoãn nhiều lần. Vào tháng 4 năm 2020, TON thông báo rằng họ sẽ hoàn trả cho các nhà đầu tư tổng cộng 1,224 tỷ đô la. Vào tháng 5, TON thông báo chấm dứt dự án, "Hôm nay là một ngày buồn đối với Telegram và đối với chúng tôi. Chúng tôi thông báo rằng chúng tôi sẽ chấm dứt dự án blockchain của mình".
Điều thú vị là dự án này đã kết thúc, nhưng TON không biến mất mà được hồi sinh theo một cách khác.
Mạng mở (TON) là sự kế thừa thay thế cho Mạng mở Telegram (TON). Dựa trên công nghệ tương tự như Telegram Open Network, cộng đồng đã ra mắt một mạng khác, The Open Network. Đây cũng là TON chúng ta thấy ngày nay.
Theo dữ liệu của Coingecko, giá trị thị trường hiện tại của TON là 3,3 tỷ đô la Mỹ, đứng thứ 23 về giá trị thị trường. Sau khi ngừng hoạt động, TON đã được kế thừa theo một cách khác và dường như nó vẫn tồn tại khá tốt.
Các trường hợp khác:
Vào tháng 2 năm 2023, SEC đã đệ đơn kiện nhà phát hành BUSD Paxos, tuyên bố rằng stablecoin là một loại chứng khoán chưa đăng ký. NYDFS sau đó đã theo dõi, tuyên bố rằng Paxos không thể quản lý stablecoin theo cách "an toàn và bảo mật". NYDFS đã yêu cầu Paxos ngừng phát hành BUSD và chỉ cho phép quy đổi. Kể từ đó, giá trị thị trường của BUSD đã giảm nhanh chóng trong vài ngày và stablecoin hàng đầu này, từng được kỳ vọng sẽ cạnh tranh với USDT để giành vị trí cao nhất trong stablecoin, đã nhanh chóng biến mất.
tiêu đề phụ
Một khoảng thời gian dài với kết quả đang chờ xử lý
Ngày phạt: Tháng 12 năm 2020
Cơ quan quản lý: GIÂY
Dự án: Ripple
Kết quả: chờ xử lý
Vào tháng 12 năm 2020, SEC chính thức đưa ra bản cáo trạng chống lại Ripple và những người sáng lập Bradley Garlinghouse và Christian A. Larsen. SEC buộc tội rằng Ripple đã thu được hơn 1,38 tỷ đô la tiền thông qua việc bán XRP, vi phạm các yêu cầu đăng ký của luật chứng khoán.
Tuyên bố rõ ràng của Ripple đã mang đến một tranh chấp pháp lý kéo dài và cấp cao cho thế giới tiền mã hóa.Giám đốc điều hành Ripple tuyên bố công khai: “Chúng tôi sẽ tích cực chiến đấu trong trận chiến này tại tòa án và giành chiến thắng để làm rõ các quy tắc của Hoa Kỳ.”
Vào tháng 1 năm sau, các sàn giao dịch của Mỹ như Binance.US, Bittrex và Coinbase đều tạm dừng giao dịch XRP, điều này đã giáng một đòn mạnh vào giá của XRP.
Cho đến ngày nay, cuộc tranh chấp tư pháp này vẫn chưa có hồi kết và kết quả cuối cùng của Ripple vẫn là một ẩn số.
Mô tả hình ảnh
(Biến động giá XRP)
Mặc dù giá của XRP đã bị đình trệ trong nhiều năm, nhưng xét theo xu hướng, các tranh chấp pháp lý vào năm 2020 đã không ngăn được XRP tăng nhanh trong thị trường tăng giá vào năm 2021.
Đối với sự trì trệ của giá tiền tệ XRP, thật khó để chúng tôi nói rằng SEC đã đóng vai trò quan trọng như thế nào trong đó. Odaily đã ở trong"Tám năm bán tháo sắp kết thúc, cựu CTO của Ripple đã rút bao nhiêu tiền?" "Theo phân tích trong bài báo, CTO đầu tiên của Ripple, Jed McCaleb, là người bán tháo XRP nhiều nhất, ông đã bán tổng cộng 9 tỷ XRP trong khoảng thời gian 8 năm. Và có một mối tương quan giữa hành vi bán của nó và hiệu suất thị trường của giá tiền tệ XRP.
Trong các tranh chấp pháp lý kéo dài, các công ty mã hóa tiếp tục đứng về phía Ripple và Coinbase cũng chống lại Ripple.giúp một tay, để giúp nó đối đầu trực diện với SEC.
Do vụ kiện đang chờ xử lý, Ripple dường như không bị lung lay ngoại trừ chi phí của vụ kiện và chi phí bằng tiền của vụ kiện không phải là nỗi sợ hãi đối với gã khổng lồ Ripple. Sự phát triển của dự án và hiệu suất của các mã thông báo đến từ chính dự án.
Vào cuối năm 2022, Ripple đã công bố chuỗi bên EVM của riêng mình, chuỗi này sẽ tích hợp hơn nữa vào hệ sinh thái EVM khổng lồ trên chuỗi. Cho đến nay, vụ kiện đã có tác động sâu sắc đến Ripple, nhưng tác động của nó đối với Ripple không quá “đáng kể”.
Sau khi xem xét nhiều trường hợp, SEC và CFTC có các mức độ giám sát khác nhau đối với các công ty mã hóa và việc gặp phải sự giám sát không có nghĩa là "bị kết án tử hình". Hầu hết các trường hợp được giải quyết với việc thanh toán tiền phạt.
Mặc dù sự can thiệp của các cơ quan quản lý Hoa Kỳ có thể gây ra hỗn loạn thị trường trong ngắn hạn, nhưng về lâu dài, đây có thể chỉ là một giai đoạn cần thiết trên con đường tuân thủ và không cần phải hoảng loạn quá mức.
