Các phương thức đầu tư vào thị trường gấu: khai thác, đầu tư thông thường, DeFi

Trong bài viết cách đây vài ngày, tôi đã đề cập rằng khi Ethereum có giá hơn 300 đô la Mỹ vào năm ngoái, để thử nghiệm, tôi đã thế chấp 10 Ethereum, sau đó sử dụng DAI đã vay để mua 5 Ethereum. Nhiều bạn đọc đã rất quan tâm đến việc này và đặt nhiều câu hỏi.

Trên thực tế, đây là một thao tác tương đối đơn giản và cơ bản trong DeFi, đối với những người mới làm quen, bạn nên sử dụng một số tiền nhỏ để trải nghiệm thao tác trước, thao tác thực tế là cách học tốt nhất.

Một trong những độc giả đã hỏi, điều gì sẽ xảy ra nếu Ethereum giảm nếu nó được thế chấp vào Ethereum? Trong MakerDAO, nếu giá của các mã thông báo được thế chấp (bao gồm cả Ethereum) giảm và tổng giá trị của tài sản thế chấp rất gần với số tiền mà bên thế chấp đã vay, nếu bên thế chấp không tiếp tục bổ sung tài sản thế chấp hoặc trả lại khoản vay, ban đầu của anh ấy Tài sản thế chấp sẽ được bán đấu giá để trả nợ.

Cơ chế này thực sự giống như giao dịch ký quỹ, và nó là một biện pháp được thực hiện bởi các tổ chức thương mại để tự bảo vệ mình.

Nếu chúng ta nghĩ về nó theo hướng suy nghĩ này, chúng ta sẽ thấy rằng thời điểm tốt nhất để thực hiện một hoạt động có rủi ro cao như vậy là trong một thị trường giá xuống, khi giá của Ethereum tương đối thấp. Bởi vì trong một thị trường gấu để cho vay thế chấp, không gian và xác suất để giá Ethereum tiếp tục giảm sẽ nhỏ hơn nhiều so với thị trường tăng giá và xác suất tài sản thế chấp của chúng tôi bị thanh lý sẽ nhỏ hơn nhiều.

Tôi đã đề cập trước đó rằng thời điểm tốt nhất để khai thác Bitcoin cũng giống như trong một thị trường giá xuống. nó tiến đến đỉnh cũng giống như vậy, nó sẽ ngày càng lớn hơn, và một khi nó vượt qua đỉnh và rơi vào thị trường gấu, thì nó sẽ kéo theo một thị trường gấu tiếp tục giảm trong ít nhất vài năm.

Vào thời điểm này, không chỉ giá coin giảm mà giá máy khai thác cũng giảm, nhiều công ty khai thác vừa và nhỏ thậm chí sẽ rút khỏi hoạt động khai thác và bán máy khai thác của họ với giá cực rẻ. Do đó, so với thị trường giá lên, giá máy khai thác trong thị trường giá xuống sẽ giảm đáng kể và sẽ duy trì ở mức giá tương đối thấp trong một thời gian dài.

Tôi đã tham gia khai thác Ethereum vào tháng 1 năm 2018. Khi tôi tham gia, thị trường vừa bước vào giai đoạn thị trường giá xuống, giá Ethereum khoảng 1.000 đô la Mỹ và giá của máy khai thác tôi mua là 20.000 RMB. Sau đó, vào tháng 6 năm 2018, khi giá Ethereum giảm xuống còn 500 đô la, chi phí khai thác của tôi bắt đầu vượt quá thu nhập của tôi, vì vậy tôi muốn bỏ khai thác và khi tôi bán lại máy khai thác, giá thu hồi trên thị trường chỉ là một vài nghìn RMB-sự suy giảm của các máy khai thác vượt xa sự suy giảm của giá tiền tệ.

Từ tháng 6 năm 2018 khi Ethereum giảm xuống còn 500 đô la, giá Ethereum đã phục hồi lên 500 đô la vào tháng 11 năm 2020, mất trọn hai năm. Trong hai năm qua, giá của Ethereum đã tiếp tục giảm và dao động trong khoảng 300 đô la trong một thời gian dài. Có thể hình dung giá của các máy khai thác Ethereum sẽ giảm như thế nào. Nếu các máy khai thác được mua với giá cao trong thị trường tăng giá được sử dụng để khai thác trong tình huống như vậy, liệu các nhà đầu tư có thể chịu được áp lực trong lòng không?

Thay vì điều này, tại sao không chỉ đơn giản là đợi máy khai thác được mua với giá thấp trong thị trường giá xuống trước khi khai thác?

Điều này cũng đúng với cá cược cố định. Bây giờ chúng ta đang ở trong một thị trường giá lên, điều đó không có nghĩa là không thể thực hiện đầu tư cố định ngay bây giờ, mà là khả năng giá tiền tệ tăng sẽ ngày càng nhỏ lại và rủi ro sẽ ngày càng cao hơn. Thay vì thực hiện một khoản đầu tư cố định ngay bây giờ, lo lắng hàng ngày liệu giá tiền tệ có giảm không, và liệu khoản đầu tư cố định của bạn có bị lỗ hay không, tốt hơn hết là bạn nên kiềm chế sự cám dỗ và chờ đợi cơ hội của thị trường giá xuống.

Các dự án đầu tư cũng vậy, tôi phát hiện ra rằng chỉ cần các yếu tố cơ bản của dự án tôi đầu tư không quá tệ, về cơ bản tôi đã mua chúng trước thị trường giá xuống hoặc thị trường giá lên, và tôi hầu như không bị lỗ kể từ khi nắm giữ chúng. và tôi có thể kiếm tiền bằng bất cứ giá nào.

Ở trên, tôi đã trích dẫn bốn ví dụ về cho vay thế chấp, khai thác, đầu tư cố định và đầu tư, tất cả đều minh họa cùng một sự thật: thị trường giá xuống là thời điểm tốt để triển khai và bất kỳ hoạt động nào ở trên trong thị trường giá lên sẽ làm tăng tỷ suất lợi nhuận của chúng ta .. là vô cùng hạn chế và rủi ro tiềm ẩn phải đối mặt là không hề nhỏ.