AI 에이전트 시장의 '혼돈'에 대한 간략한 논의: DeFi를 능가하는 새로운 서사적 기적을 만들어낼 수 있을까?
원저자: Haotian(X: @tme l0 211 )
지난 글에서는 AI DePIN, AI MEME, AI Agent 등 AI 내러티브 간의 논리적 관계를 공유했습니다. 그러나 AI의 잠재적인 알파를 채굴할 때 문제가 발생합니다. 부의 효과가 강하지만 자주 바뀌는 카발. 인프라 구축을 위한 아주 초기 합의 프레임워크인가요? 아니면 특정 애플리케이션 시나리오에서 멋진 단일 AI를 선택하시겠습니까? 솔직히 말해서 저는 오랫동안 혼란스러웠습니다. 다음은 몇 가지 간략한 통찰입니다.
1) AI Agent가 '자산'도 아니고 '애플리케이션'도 아닌, 대규모 블록체인 생태학적 '서사'의 새로운 패러다임이라는 것이 대세임에는 의심의 여지가 없습니다.
즉, AI 에이전트의 등장은 2020년 DeFi Summer를 여는 블록체인과 같습니다. 이는 AI 에이전트의 토큰 인프라 구축, 프레임워크, 표준, 통신, 스태킹 및 거래를 중심으로 진행됩니다. SaaS 패키징, 애플리케이션 개발, 운영, 집계, 반복, 구현 등은 빌드+추측의 거대한 새로운 "버블" 내러티브 사이클을 생성합니다.
DeFi는 지난 강세장의 영광을 이끌었고, 스테이블코인 + 대출 + DeX 파생상품의 삼두정은 시장 활력을 크게 자극했습니다. 불완전한 통계에 따르면, 멀티체인 DeFi의 총 락업 가치는 1,346억 달러이고, 유통되는 스테이블코인 수는 1,000억 달러를 초과했으며, 월간 DEX 거래량은 3,723억 달러에 달했으며, 대출 규모는 3,723억 달러에 달했습니다. 거래량은 거의 200억 달러에 달합니다. 전체 DeFi 산업의 시장 규모와 생태학적 중요성이 이러한 데이터에 반영되어 있으며, 이는 놀라울 정도로 성장했으며 여전히 갱신되고 있습니다. 여기에는 MCAP\FDV 및 같은 더 광범위한 데이터가 포함되지 않습니다. DeFi가 생성하는 기타 다양한 체인 및 애플리케이션.
제 생각에는 AI 에이전트가 DeFi 서사와 동일하거나 심지어 이를 능가하는 새로운 서사적 기적을 만들어낼 것입니다. 200B 또는 500B의 상상 공간이 있을까요? 새로운 DeFi Summer 2.0에 대해 항상 생각하지 마십시오. 현재 AI Agent Summer 내러티브 트렌드를 따라 잡고 뒤처지지 마십시오.
2) 이 논리를 바탕으로 현재 AI 에이전트 시장의 '혼돈'을 살펴보겠습니다.
1) $GOAT, $FARTCOIN, $ACT 등 AI MEME 간 커뮤니티 전쟁 및 리더십 싸움 2) $VIRTUAL, $AI16Z 등 AI Agent 프레임워크 표준을 둘러싼 싸움 3) $ 등 자산 발행 및 유통 VVAIFU, $GRIFFAIN 등 기타 파생 인프라 분쟁 4) $AIXBT, $AVA, $BULLY 등 단일 AI Agent 애플리케이션에 대한 분쟁
DeFi에 등장한 다양한 대출 플랫폼, 파생상품, 기관총 풀, 거버넌스 토큰 등은 최소한 이더리움 및 AI와 같은 체인에 대한 기본 실행 프레임워크와 표준을 제공했습니다. 에이전트 생태계에는 아직 독점적인 인프라 조건이 없습니다. 생태적 가소성의 관점에서 볼 때 AI 에이전트가 가져오는 산업 내러티브 기회는 DeFi보다 훨씬 큽니다.
즉, 이러한 혼란은 혼란스럽지 않습니다. AI 에이전트 서사의 발전에 대해 낙관적이라면 모든 부문에서 특정 시장 가치와 해당 사용자 기반을 갖춘 모든 자산은 거대한 AI 에이전트 서사가 무너지기 전에 고품질 자산이 될 것입니다. 과거 YFI, CRV, UNI, DYDX 및 기타 자산의 시가총액은 FDV에 이르기까지 수백억 달러에 이르렀으므로 당황할 필요가 없습니다.
물론, 자신감이 있다고 해서 장난을 칠 수 있다는 뜻은 아닙니다. 삼촌 외에도 둘째 삼촌과 같은 유사 가치 자산도 있으며 이러한 자산은 단기적으로는 항상 더 매력적이지만 장기적으로는 독성이 있다는 점을 잊지 마십시오. 장기적으로 조용히 지갑을 잡아보세요.
3) 아직은 서사의 초기 단계이기 때문에, 도당의 작전이 있다는 것을 분명히 알고 있는 일부 AI MEME들은 모두가 참여하지 않도록 설득할 이유가 없습니다. 결국, 초기 트랙이 얼마나 많은 부의 영향을 미칠 수 있는지는 아무도 모릅니다. 주로 일부는 더 가치 있는 것으로 보이며 구현된 프레임워크 표준은 언제든지 경쟁 제품에 의해 추월될 가능성에 직면할 수도 있습니다.
한마디로 알파마이닝에 대한 명확한 논리를 제시하기는 어렵다. 참고용으로 개인 투자 조사 논리만 공유합니다.
1. AI MEME, $GOAT만 생각해보세요. 이러한 서사적 창시자의 성격을 지닌 '리딩 코인'은 논리가 없습니다. 굳이 꼽자면, 스마트 컨트랙트가 등장하기 이전에 비트코인이라는 합의 화폐가 처음 등장한 것과 같습니다. 이더리움과 같은 기술. 배달 코인과 동일합니다.
트랙 초기 단계의 MEME는 주로 투기적이지만 암호화폐 대중화에 있어 DOGE와 마찬가지로 시장을 교육하고 사용자 인식을 높이는 역할을 무시할 수 없습니다.
2. AI 에이전트 인프라는 매우 중요하지만 장기적으로 과소평가됩니다. 예를 들어 $ELIZA는 풍부한 Github 오픈 소스 라이브러리와 특히 광범위한 애플리케이션을 갖춘 초기 프레임워크이지만 실제로는 매우 초기 단계일 수 있습니다. 언제든지 다른 강력한 프레임워크에 의해 표준화될 수 있습니다. 그러나 오픈 소스 공유라는 절대적인 이점과 선점자 이점이 그 위에 더 나은 프레임워크가 있을 가능성이 높으며 이는 영향을 미칠 수 있습니다. 성장 높이이지만 확실히 제거하지는 않습니다.
ELIZA를 AI 에이전트 시대의 EVM으로 간주한다면 이를 보완할 EVM++ 및 EVM Compatible과 같은 새로운 프레임워크가 필연적으로 등장할 것입니다.
3. AI Agent의 자산 발행, 보관 및 거래는 현재 여전히 자산 발행의 MEME 서술 수준에 있습니다. 플랫폼의 "정크 자산"에 의해 혼동되지 않도록 플랫폼의 가치를 고정해야 합니다.
로직은 매우 간단합니다. AI Agent는 본질적으로 Crypto 인센티브 메커니즘을 기반으로 AI 시나리오의 가치를 실현하는 프로세스입니다. 초기 인프라, 애플리케이션, 프로토콜 프레임워크 등이 아직 성숙되지 않았습니다. 레벨 슈퍼 애플리케이션 탄생? 코인 발행의 편리함은 무엇을 가져오나요? 이해했나요? 결국 VIRTUAL, VVAIFU 등 자산발행 플랫폼의 인기를 만들어내는 버블 트랩일 뿐이다.
그러므로 절대적인 정보격차가 있지 않는 이상 AI Agent 슈퍼 애플리케이션을 너무 쫓지 마십시오. 그렇지 않으면 시장 가치를 보고 서두르면 가격 대비 성능 비율이 높지 않을 것입니다. 그러나 혁신 플랫폼 인프라에 갇히는 것은 아닙니다. 다른;
4. AI Agent의 인프라 구축에는 여전히 큰 격차가 있습니다. 예를 들어 ELIZA와 같은 초기 프레임워크는 LLM 대형 모델 및 AI Agent 대화 메커니즘의 문제만 해결했으며 Twitter 및 Discord와 같은 응용 시나리오에 적용되었습니다. 하지만 그 중 web2 정보가 더 많았습니다. 퍼블릭 체인 패러다임을 기반으로 ELIZA 프레임워크와 web3 트랜잭션 시나리오를 연결할 수 있는 ELIZA++ 버전이 언제 출시될지 기대해볼 만합니다.
또 다른 예로, Virtual 및 VVAIFU와 같은 AI Agent 자산 발행 플랫폼은 자산을 신속하게 발행할 수 있지만 후속 분산 자산 보관 및 AMM 스타일 거래 방향에서는 여전히 많은 부분이 부족합니다. 관리 방법이 성숙해질 것인가? 자산 발행 플랫폼이 거래에서 새로운 게임플레이를 확장할 수 있습니까? 더 흥미로운 거래 게임플레이와 인센티브 모델이 있습니까?
또한, AI Agent 시대의 코스모스가 될 수 있도록 AI Agent에 대한 상호작용 표준을 구축하고 표준적인 상호 운용성 기능을 제공하는 체인이 있을 수 있을까요? 아니면 AI 에이전트를 위한 영구 메모리 모듈식 스토리지를 구축하고 AI 에이전트에 필요한 DA 기능을 구축하는 체인이 있습니까? AI Agent 시각화 도구, 실행 엔진, 모듈식 조합 패키징 서비스 등도 있습니다.
이러한 기술과 시장 중심의 지원 인프라가 나오는데 아직도 이해하기 어려운 MEME가 잔뜩 생겨서 불안하시죠?
위에.
과거 스마트 컨트랙트 패러다임을 기반으로 구축된 다양한 형태의 레이어 1, 고성능 체인, 크로스체인 인프라, 체인 추상화, DA 조합 체인, 레이어 2, 재스테이킹 등, 그 길은 어디에 있는가? 밖으로? 인프라 랜딩 애플리케이션에 대한 원래의 PMF 전달 및 구현 문제 외에도 한계점은 "AI 에이전트 내러티브"라는 새로운 개념입니다.
따라서 어떤 체인이 튀어나와 AI 에이전트를 위한 일부 통신 프로토콜, DA, 애플리케이션 개발 및 기타 서비스 기능을 제공할 수 있을지 주목됩니다. 물론, 순전히 개념에 기반한 체인이 있어야 하지만, 그들은 항상 자신의 명예에 안주하는 체인보다 낫습니다.
어쨌든 이 엄청난 강세장의 도래를 환영하려면 AI 에이전트 트랙을 고정해 두시기 바랍니다.
